1、贸易局面回暖叠加英国脱欧进展利好 助推铜市走高

目前市场受乐观消息面主导，中美贸易双方态度都表示希望本次贸易谈判顺利进展，取得共识，防止进一步升级。同时英国脱欧进展顺利，英国和爱尔兰领导人之间的积极会晤使英国和欧盟朝着达成脱欧协议更近一步，英镑单日涨幅突破1.93%，市场避险氛围偏弱，预计今日铜价继续高位维稳。现货方面，近期由于铜价低位吸引下游买货积极，目前铜价表现回升，市场买货情绪预期被抑制，报价上升空间有限。

2、受国外锌冶炼厂停产消息提振 11日锌价或上涨

韦丹塔资源公司(Vedanta Resources)表示，将从11月初至2020年2月底，关闭其在纳米比亚的Skorpion锌业务，隔夜伦锌获提振高位震荡；10月锌市下游消费平稳，市场现货升水较为坚挺，给予沪锌一定上行动能，锌价或延续偏强走势，料今日现货锌价格上涨。

3、下游需求持续疲软 11日现铝或涨跌不大

股市以及油价上涨提振基金属市场人气，隔夜伦铝上涨6美元，现货市场货源充足，但下游企业接货意愿不高，需求持续疲软，料今现铝涨跌不大。

4、沪镍窄幅震荡 不锈钢生产小幅亏损

沪镍主力收盘价137460元，跌幅0.04%。LME3月镍前日收盘价17595美元，涨幅1.47%。基本面上，印尼禁矿提前实施，对镍矿供应格局产 生重要变化，国内镍铁企业受到重大冲击。目前镍价高位，将促进印尼投资建厂。金川镍升水200元/吨，俄镍平水报价，现货交投平平。不锈钢300系库存高 位，生产利润小幅亏损。

5、伦锌伦铜领涨伦敦基础金属市场

LME期铜收涨1.7%，报5781美元/吨，9月3日曾走低至5518美元/吨、创最近逾两年最低位。 LME期锌收涨4.2%，报2388美元/吨，9月3日曾走低至2190美元/吨、创最近三年最低位。 LME期铝收涨0.5%，报1753美元/吨。 LME期铅收涨1.3%，报2158美元/吨。 LME期镍收涨1.5%，报17625美元/吨,9月2日曾冲高至18850美元/吨、创2014年以来最高位。 LME期锡收平，报16450美元/吨。

6、国内商品期货夜盘涨跌互现

周四，国内商品期货夜盘涨跌互现。螺纹期货夜盘收跌0.21%，热卷收跌0.94%；铁矿石期货收涨1.32%。沪铜夜盘收涨0.90%，沪铝收跌0.18%，沪锌收涨1.12%，沪铅收涨0.30%，沪镍收涨0.77%，沪锡收跌0.15%。沪金夜盘收跌0.93%，沪银收跌1.39%。

7、LME镍库存连续第九天下降，至2012年4月以来最低

伦敦金属交易所(LME)：LME铜库存增加2475吨，铝库存增加2325吨，锌库存减少200吨，镍库存减少5928吨，锡库存减少15吨，铅库存减100吨。

国际新闻

1、新一轮中美经贸高级别磋商在华盛顿开幕

当地时间10月10日上午，中共中央政治局委员、国务院副总理、中美全面经济对话中方牵头人刘鹤与美国贸易代表莱特希泽、财政部长姆努钦开始新一轮中美经贸高级别磋商。本轮高级别磋商定于10日至11日在华盛顿举行，双方团队此前已开始工作层磋商。（新华社）

2、世界银行继续把中国列为营商环境改善度最高国家之一

近日从世界银行获悉，该行将于10月24日发布的《2020年营商环境报告》将把中国列为过去一年世界上营商环境改善度最高的20个国家之一。中国今年营商环境全球最新排名要等到10月24日报告公布时才能知道，但透露出的评估内容显示，中国为改善营商环境而进行的改革由去年的七类增加至今年的八类。

3、世行预计今年亚太经济增长放缓至5.8%

世界银行在周四发布的一份报告中预测，由于贸易紧张局势造成的不确定性，2019年亚太地区经济增长将从去年的6.3%放缓至5.8%。该报告强调了全球需求疲软和不确定性加剧，导致出口和投资增长下降，并指出贸易紧张加剧对区域增长构成长期威胁。

4、“脱欧”新方案几近破产，英有意“甩锅”给德国？

英国政府的退出欧洲联盟新方案8日几近破产。英国与欧盟当天多场商谈和会晤没有取得进展，反倒让双方陷入相互指责。

5、欧洲央行会议纪要：多数政策制定者同意利率分级计划

一些政策制定者主张降息20BP但是不采用QE。一些政策制定者不支持降息。多数委员支持重启债券购买。所有委员都同意需要进一步放松政策。降息10个基点得到了非常多委员的支持。QE的决定得到明显多数委员的支持。

6、巴西再现通缩，今年9月通胀率下降0.04% 

巴西地理统计局(IBGE)当地时间9日公布的数据显示，继去年11月通货紧缩之后，今年9月巴西再现通缩现象，当月通胀率下降0.04%，低于上月的0.11%和去年同期的0.48%，创1998年以来同期新低。

7、韩日将就出口管制问题 在日内瓦进行首次双边协商 

据韩国国际广播电台(KBS)报道，当地时间11日，韩日两国将就韩国针对日本限制出口，向世贸组织提起诉讼问题，进行首次双边协商。

8、泰国将在未来1-2月后放松资金流出限制

泰国央行行长今日指出，全球市场的高度不确定性、经常帐盈余与外国直接投资使近期泰铢承压。泰国央行行长指出，央行将允许更多外汇中介机构介入以降低成本。此外泰国央行将考虑修订黄金交易规则，因与黄金交易相关的资本流动也对汇率产生了影响。

9、OPEC表示第三季度出现逾十年最大石油供应缺口

今年第三季度，石油市场处于自2007年初以来最严重的供应短缺状态，因为在OPEC及其合作伙伴国减产之际，沙特石油设施遭到袭击进一步缩减了石油供应。从7月到9月，石油需求超过供应的幅度超过每天250万桶。OPEC表示，之前一次出现更大的供应缺口是在2007年第一季度，当时的缺口为每天253万桶。

10、贸易消息提振美股收高 道指上涨150点

美股周四收高。国际贸易关系方面的消息提振了市场情绪。投资者同时还在关注联储官员讲话以及最新经济数据。道指收盘上涨150.66点，或0.57%，报26496.67点；标普500指数涨18.73点，或0.64%，报2938.13点；纳指涨47.04点，或0.60%，报7950.78点。

11、周四美油收高1.8%布油涨1.3% 均创一周新高

原油期货价格周四收于一周以来的最高水平。市场正在权衡有关国际贸易关系的一些相互矛盾的报道，以及石油输出国组织关于全球原油供需状况的月报。纽约11月WTI期货涨96美分，涨幅1.8%，收于53.55美元/桶，创10月1日以来收盘新高。伦敦12月布伦特原油涨78美分，涨幅1.3%，收于59.10美元/桶，为9月30日以来的最高收盘价。

12、黄金期货周四收跌0.8% 创一周新低

黄金期货价格周四收跌，但仍收在1500美元关口上方。有关国际贸易关系可能取得进展的消息令周四金价承压。纽约商品交易所12月交割的黄金期货价格下跌11.90美元，跌幅0.8%，收于1500.90美元/盎司，为10月1日以来最低收盘价。12月交割的白银期货价格下跌20.8美分，跌幅1.2%，收于17.602美元/盎司。

13、世界黄金协会：8月各国央行黄金需求势不可挡

世界黄金协会10日披露全球各国中央银行8月购金的最新数据时称，全球各国央行黄金需求势不可挡。8月份，全球各国央行购金总量为62.1吨，而售金总量仅为4.8吨，从而净购金量达到57.3吨。这相比7月较为保守的12.8吨净购金量，有了明显提升。世界黄金协会市场分析团队分析认为，全球不确定性仍然高企，且几乎没有会在近期下降的迹象。在这种背景下，各国央行依旧相信应该在其储备组合中增持黄金。

14、全球顶级原油交易商预计明年油价维持在50美元区间

全球顶级石油交易商Vitol SA的首席执行官拉塞尔-哈代（Russell Hardy）周三在伦敦举行的石油与货币会议（Oil & Money Conference）上表示，全球贸易争端抑制了原油价格的前景，预计从现在起一年内原油价格将保持在每桶50美元区间。大宗商品交易商Trafigura集团和Gunvor集团的老板也同意他的观点，认为至少在短期内会如此。

15、欧佩克月报：将2019年全球原油需求增速预期下调至98万桶/日

欧佩克月报：将2019年全球原油需求增速预期下调至98万桶/日，将2020年非欧佩克供应增速预期下调5万桶/日至220万桶/日。2020年全球原油需求增速预期为108万桶/日，与上月预期一致。将2020年欧佩克原油需求预期上调20万桶/日至2960万桶/日。

16、油服巨头哈里伯顿裁员650人 因美国油气开采活动放缓

美国油田服务巨头哈里伯顿周三宣布，将在科罗拉多州、怀俄明州、新墨西哥州和北达科他州裁员650人，因油气开采活动放缓。这家总部位于休斯顿的公司是水力压裂船队的最大供应商。能源咨询公司Primary Vision在周三的一份报告中说，美国活跃水力压裂船队的数量已跌至365个，为2017年春季以来最低水平。

17、全球股市及外汇行情一览表

财经资讯

1、经参头版：新一轮居民增收方案呼之欲出

随着中国社会保障体系的不断完善，民生保障一一兑现，人民群众收入水平不断提高，美好生活向往不断得以实现。展望未来，更加平衡和充分的民生和社会保障体系将加速建设，更大的“升级版”惠民礼包将“派发”：新一轮居民增收方案呼之欲出，包括健全养老服务体系、医保支付方式改革等民生领域改革也将加速推进。

2、全面激活民间投资一揽子实招将出

从10月10日举行的2019全国工商联主席高端峰会上获悉，当前，从中央到地方，支持民营经济的举措正加快落地并初见成效，下一步瞄准全面激发民间投资活力，还将迎来一揽子政策组合拳。更多减税降费新举措将出炉，日前审议通过的《优化营商环境条例（草案）》也在抓紧作最后修改，近期有望印发。近期，多地密集进行民间投资项目推介并抛出大规模“投资项目包”。专家指出，随着政策效力逐步释放，以及盈利预期增强，今年四季度民间投资项目有望迎落地高潮。

3、无锡高架桥侧翻事故致3人死亡

10月10日18时10分许，江苏省无锡市312国道K135处、锡港路上跨桥发生桥面侧翻事故。记者在事故救援指挥部了解到，经现场搜救确认，桥下共有3辆小车被压，其中一辆系停放车辆（无人，驾驶员已找到），另外2辆车上共有3人，已死亡。侧翻桥面上共有5辆车，其中3辆小车、2辆卡车。事故造成3人死亡，2人受伤。（新华社）

4、百富榜：19位富豪财富达千亿级 上榜人数连续两年下滑

2019胡润百富榜于10月10日揭晓，马云家族以2750亿元位列第一，马化腾财富上涨200亿，以2600亿元重返第二，许家印报收2100亿元位列第三；造就今年中国财富世界“二马当先”格局。值得注意的是，财富的马太效应正在显著增强。一方面，百富榜的上榜人数连续两年下滑，从去年到现在，近四成企业家落榜。但另一面，今年榜单上有19位富豪的财富上了千亿，比去年增加了7人，是历年最多的一次。

5、北京银保监局：今年已对42家金融机构及32名责任人处以罚款合计3421万元

2019年以来，北京银保监局深入组织开展“巩固治乱象成果、促进合规建设”等专项工作，持续提升监管检查及行政处罚工作质效，共作出行政处罚决定47件，对42家金融机构及32名责任人处以罚款合计3421万元。其中，银行业领域行政处罚决定28起，共对25家银行业机构给予罚款合计2820万元，对5名责任人给予警告并处罚款合计39万元；保险业领域行政处罚决定19起，对17家保险业机构给予罚款合计383万元，对27名责任人给予警告并处罚款合计179万元，对1家机构给予停止接受新业务的处罚，对1名责任人给予撤销任职资格的处罚。

6、上海鼓励国三柴油车提前报废 每辆车最高可获补贴逾11万元

上海市政府官网10月10日发布了《上海市鼓励国三柴油车提前报废补贴实施办法》，拟改善上海市大气环境质量，进一步减少机动车污染排放，加快淘汰高排放在用老旧柴油车，鼓励国三柴油车提前报废。

7、工行：计划未来五年在长三角区域新增投入2万亿融资

10日从工商银行获悉，工行发布《中国工商银行金融支持长三角一体化发展行动方案》，计划未来五年在长三角区域新增投入2万亿融资，为长三角一体化高质量发展提供全方位支持。工商银行表示，将主动发挥大型银行在服务地方经济发展中的引领和带动作用，积极为区域内重大项目投资建设、小微和民营企业发展、社会民生改善提升等提供优质高效的金融服务。

8、环渤海区域楼市报告：沈阳新房热度超北京

58同城、安居客10日发布的《环渤海经济区楼市报告》称，今年前7个月，沈阳的新房找房热度为该区域最高，同比涨幅超三成，京津两地新房热度略低于沈阳。报告称，环渤海地区的购房人群多以本地购房者为主。基于北京较为严厉的限购政策，天津成为承接北京购房需求的第二门户。天津外地购房人群中，来自北京的购房人群占整体购房人群的12.6%。（国是直通车）

9、深圳面向先进制造业企业定向配租公租房

深圳市筹集4120套公共租赁住房面向深圳市先进制造业企业定向配租，用于解决符合条件的职工阶段性的住房困难，其中市本级1020套，各区（新区）3100套。10月8日，深圳市住建局发布通告，面向深圳市先进制造业企业定向配租1020套市本级公共租赁住房，分布在葵福嘉园、天颂雅苑、融悦山居、和悦居等7个项目。配租对象为职工具有公共租赁住房租住需求，且2018年度工业增加值位于前200位的先进制造业企业。（央广）

10、江苏无锡4宗地块成功出让 一日揽金47.04亿元

10月10日江苏4宗地块成功出让，其中融创以底价10.92亿元摘得江苏无锡主城区1宗住宅用地、长城控股以底价17.96亿元摘得江苏无锡惠山区一宗住宅用地。

11、广州荔湾、增城以47.63亿元挂牌3宗居住用地

10月10日，广州挂牌3宗宅地，分别为荔湾兴达地块、增城的朱村横塱村9017地块和中新镇永兴村9047地块，总起价47.63亿元。

行业要闻

1、长江流域50个非法采砂涉黑组织被打掉

10月10日，记者从公安部发布会了解到，今年1月打击长江流域黑恶势力非法采砂违法犯罪专项行动开展以来，长江流域10省（市）公安机关及长江航运公安局共打掉非法采砂涉黑组织50个。

2、节后多地水泥价格上调，涨幅为10-30元/吨

10月10日起，珠三角水泥价格将再度上涨30元/吨。此前的9月中旬，珠三角高标散装水泥也曾上调20元/吨。此外，10月1日-8日浙中南金华、建德、衢州、丽水及沿海温州、台州地区部分厂家继续通知上调水泥价格10-30元/吨；江苏市场，10月4日无锡、宜兴等地水泥企业上调M22.5、M32.5型号水泥15元/吨；江西方面，9月30日-10月5日南昌、九江、赣州、吉安、新余等地主导企业陆续跟进上调水泥价格25-35元/吨。

3、宝钢股份获核准公开发行总额不超200亿元公司债券

宝钢股份公布，公司收到中国证监会出具的《关于核准宝山钢铁股份有限公司向合格投资者公开发行公司债券的批复》(证监许可[2019]1786号)，出具日期为2019年9月27日。核准公司向合格投资者公开发行面值总额不超过200亿元的公司债券；此次公司债券采用分期发行方式，首期发行自核准发行之日起12个月内完成；其余各期债券发行，自核准发行之日起24个月内完成。

4、柳钢股份51亿元增资防城港项目 预计今年底出铁水

日前，柳钢股份发布关于向广西钢铁集团有限公司增资的关联交易公告，意味着该公司计划把新建的防城港钢铁基地逐步注入上市公司。公告称，柳州钢铁股份有限公司拟以非公开协议增资方式对广西钢铁集团有限公司增资51.5亿元，增资完成后，柳钢股份持有广西钢铁的比例为27.78%。

5、韶钢松山：拟6.89亿元转让宝特韶关50%股权

韶钢松山公告，公司拟在上海联合产权交易所挂牌转让宝钢特钢韶关有限公司50%股权，挂牌底价68914万元。若此次股权转让顺利实施，宝特韶关将不再纳入公司合并报表范围。此次转让股权是公司根据特钢产业经营发展需要，引进有实力的战略合作方，共同提升特钢产品市场竞争力和品牌效应。

6、大冶特钢：预计前三季度实现净利润36.1亿-37亿元

大冶特钢：预计前三季度实现净利润36.1亿-37亿元，比上年同期重组前增长850%-874%，比上年同期重组后增长35.3%-38.6%。

7、武汉军运会管控：10月13日起水泥企业错峰生产

日前，武汉市人民政府网站发布《市人民政府关于第七届世界军人运动会筹备、举办期间大气环境质量管理临时性措施的决定》，决定在武汉市行政区域内实施大气环境质量管理措施：其中，大气环境质量管控措施实施期限自2019年10月13日0时起至10月28日24时止。生态环境部门可以根据空气质量保障的需要，要求部分行业或者企业提前采取相关措施。水泥及水泥制品企业实行错峰生产。当实施应急措施时，暂停所有工地施工。当实施应急措施时，暂停所有燃油非道路移动机械施工作业。

8、报告：全球矿业市场将持续震荡调整

10月10日，在第二十一届中国国际矿业大会上，自然资源部中国地质调查局国际矿业研究中心宣布成立，并现场发布《全球矿业发展报告2019》。该报告是我国首次针对全球矿业发展态势发布的报告。报告预计，短期内全球经济增长放缓、全球贸易摩擦、地缘政治冲突等因素将增加全球矿业发展的不确定性，矿业市场将持续震荡调整。由于全球矿产品市场整体震荡调整，矿业市场结构出现分异。

9、中国台湾华新丽华、中国本钢和莱钢永丰钢铁向KOCKS订购减径定径机 

德国Friedrich KOCKS（KOCKS）近期收到中国台湾华新丽华、中国本溪钢铁集团和山东莱钢永丰钢铁订单，为棒材轧机生产线供应减径定径机。减径定径机主要用于棒材精轧机和线材预精轧机，能够改善产品的尺寸公差、表面和质量。

10、欧亚经济委员会对涉华镀锌钢板作出反倾销终裁

2019年10月7日，欧亚经济委员会发布第2019/188/AD26号公告，对原产于中国和乌克兰的进口镀锌钢板产品（俄文：оцинкованный прокат）作出反倾销肯定性终裁，认定中国和乌克兰的镀锌钢产品存在倾销、对欧亚经济联盟区域的相关产业构成了实质性损害，同时，倾销与实质性损害之间存在因果关系，故建议对中国涉案企业征收等同于倾销幅度12.69%～17.00%的反倾销税，对乌克兰马里乌波尔伊里奇冶金联合公司(国际矿业冶金集团公司)及乌克兰其他生产商征收23.90%反倾销税，有效期为5年。

11、JFE“Ferro Coke”炼铁新技术进入新试验阶段 

JFE将使用“Ferro Coke”高炉原料加速下一代炼铁技术开发。目前在西日本地区建造了一座试验工厂，是东日本试验工厂的10倍，预计明年3月份完工。这一项目是由新能源产业技术综合开发机构（NEDO）和JFE钢铁、日本制铁、神户制钢三家高炉炼钢厂联合开发的“环保型炼铁工艺开发和利用”。

12、南非管材制造商Robor被强制清盘 

周三，在西开普省有业务的钢管和管材制造商Robor tube and pipe被强制清盘，并被归咎于过去三年南非经济的衰落。Robor曾经是南部非洲最大的钢铁供应商之一，有90年的历史。该公司表示，美国对进口钢铁征收新的进口关税，损害了Robor向美国油气行业销售特种钢管的业务，而该行业此前是一个利润丰厚的出口市场。